AD
cn.investing.com/analysis/article-200217723
黄金交易早评：加泰局势缓和欧元大举反弹，金价震荡持稳
提供者 W.L | 2017年10月11日 13:40
昨日市场所担心的地缘政治事件相继落空，加泰罗尼亚推迟独立，朝鲜党庆风平浪静，避险情绪顺势回落 。特朗普与颇具影响力的共和党参议员Cork在推特上争论，增加了特朗普提议的税改计划可能受阻的猜测，但特朗普 此后提出将对税改计划进行调整，美元急跌后稍有回稳。美股普涨，投资者聚焦即将到来的季报期；美债收益率大致 走平。美元指数震荡走低，跌至93水平附近勉强靠稳，金银维持区间拉锯。美联储议息纪要即将来袭，敬请留意，而 日内关注消息面对美元走势的影响，以及市场风险偏好情绪的变化。市场对美联储加息路径意见分歧，从CME监察可 见2017年11月加息机会为0%，12月加息机会为93%，明年3月见96%，若加息机会上升短线利淡金银，反之则利好金银 。美国十年期债券收益率大致走平，金银料呈区间盘整。金价受市场对美联储未来加息路径的预期影响，短线银行间 挂单在1270-1280区间好仓存在一定支持，而1290-1300区间则面临较强淡仓压力。目前市场通过各种迹象揣测美联储 加息态度，特朗普税改框架出炉政坛褒贬不一，下任联储主席人选引关注，美联储年底加息预期强烈，地缘政治局势 扰动市场，金银区间震荡，较高值搏率的交易策略，以适量逢高做空及突破区间追单较有利。 【今天重要事件入市策略】 1) 0900以亚太区股市回稳预期适量淡仓，波幅逾1~3美元 2) 1930以COMEX持仓减少预期适量淡仓，波幅逾1~3美元 3) 2200以美国8月JOLTs职位空缺高于预期适量淡仓，波幅逾3~5美元** 4) 在无突发事件下，以技术走势入市策略如下： A)首触1294适量淡仓，目标1290,1285 B)上破1294适量好仓，目标1300,1305 C)跌穿1285适量淡仓，目标1280,1274 D)首触1274适量好仓，目标1280,1285 美央行加息存在不确定性，金价有机会在下挫后短时间内大幅反弹，并有机会超越原水平，与市者必须具备足够保证金以应对有关风险，掌握创富先机。【重要支持及阻力】
【前交易日回顾】 1) 0900以亚太区股市回稳预期适量淡仓，波幅逾1~3美元 2) 1630以英国8月工业产出月率低于预期适量淡仓，波幅逾1~3美元 3) 1800以美国9月NFIB小型企业信心指数高于预期适量淡仓，波幅逾3~5美元** 4) 1930以COMEX持仓减少预期适量淡仓，波幅逾1~3美元 5) 在无突发事件下，以技术走势入市策略如下： A)首触1290适量淡仓，目标1284,1280 B)上破1290适量好仓，目标1296,1303 C)跌穿1280适量淡仓，目标1274,1268 D)首触1268适量好仓，目标1274,1280 美央行加息存在不确定性，金价有机会在下挫后短时间内大幅反弹，并有机会超越原水平，与市者必须具备足够保证金以应对有关风险，掌握创富先机。 前优先操作建议： 1. 1280做多，看1290，突破追1296 (亚市时段，准确捕捉8美元波幅) 2. 1290做空，看1280，突破追1274 (美市晚段，准确捕捉3美元波幅) 以1手黄金(100盎司，1000美元保证金)计算，盈利: 1100美元(回报率: 110%)【环球市况焦点及分析】
昨日市场所担心的地缘政治事件相继落空，加泰罗尼亚推迟独立，朝鲜党庆风平浪静，避险情绪顺势回落。特朗普与颇具影响力的共和党参议员Cork在推特上争论，增加了特朗普提议的税改计划可能受阻的猜测，但特朗普此后提出将对税改计划进行调整，美元急跌后稍有回稳。美股普涨，投资者聚焦即将到来的季报期；美债收益率大致走平。美元指数震荡走低，跌至93水平附近勉强靠稳，金银维持区间拉锯。原油方面，油价强势反弹，一举收复50美元整数关口，OPEC秘书长表示，正在寻求与美国一同商讨减产，并不排除有新的成员国加入OPEC，以平衡油市。本周焦点，周四将公布美联储九月的议息纪要，措辞或可反映耶伦在今年年底再加息一次的决心，此外英国脱欧的第五轮谈判，欧盟方面可能会对梅此前佛罗伦萨讲话作出回应。倘若有关于美联储下一任主席人选的最新动向，市场亦势必掀起波澜。数据方面，在美国，预计JOLTs职位空缺增加，PPI微幅走高，初请趋稳，零售销售止跌回升，CPI突破2%，实际收入与密歇根大学消费者信心持稳，营运库存小幅上扬。在欧洲，预计欧元区工业产出持平；德国CPI变化不大；法国CPI小幅上行。在亚太区，预计日本PPI持平。从美国自身利益角度出发，并不会轻易加息，但就目前全球经济环境来看，美元较大多数主要货币而言依然具有吸引力，当美元重拾强势后，金银料面对较大压力。交易时要提防突发消息，必须严守止损。
【黄金】：加泰局势缓和欧元大举反弹，金价震荡持稳。1)首个即市策略，升穿1294可适量造多，看1300,1305，突破追1311,1314。2)反之，跌破1285，目标1280,1274，突破可追1270,1265。3)最后一个策略，特朗普税改框架出炉政坛褒贬不一，下任联储主席人选引关注，美联储年底加息预期强烈，地缘政治局势扰动市场，金银区间震荡，以1311-1323区间作适量空单，追5~8美元突破利润。留意后市波动且快且急，必须准备足够的保证金及严守止损。
【实金需求】Comex内部报告则显示黄金交割状况持平，显示实金需求无回暖状况。
【原油直击】上个交易日，原油价格连升第二个交易日，纽约期油升接近百分之3，受惠于沙特阿拉伯减少原油出口，以及市场估计，美国原油库存上星期继续减少。沙特阿拉伯，下月对全球客户的每日原油分配将会减少56万桶，配合减少供应的协议承诺。纽约期油重上50美元水平，以每桶50.92美元收市，升1.34美元，升幅百分之2.7。伦敦期油收市报56.61美元，升82美仙，升幅近百分之1.5。从供应面看， OPEC延长减产协议九个月至2018年三月底，OPEC减产承诺的兑现率反弹至高位，利比亚及尼日利亚待产量稳定后或加入减产协议，非OPEC产量水平持稳，而美国国内页岩油产量或已接近强弩之末，不过特朗普主张放松能源生产限制，未来若政策落地则美国产量的增长可能超出想象，联合限产协议巩固了市场对油价已经见底的共识，但美国页岩油产量保持在相对高位，若扩大减产规模将令OPEC利益进一步受损，协议存在难以为继的可能性。从需求面看，欧美政局动荡，全球经济复苏难言一帆风顺，原油需求似有见底回升迹象但增长仍然相当缓慢，从长远来看还面临被新能源替代的威胁。前期因OPEC与非OPEC历史性达成联合减产协议并正式生效，油价从低位有所回升，过程多有反复，多空激烈争斗导致宽幅拉锯频繁出现，油价上行至53美元附近遇阻，多空激烈交锋后空方获胜，油价节节败退，但随着OPEC秘书长接连发表利好言论影响，油价50美元整数关口失而复得。若经济数据利好股市情绪，或事件影响原油供应预期，未来油价仍然有机会再度向上挑战压力位，但同时亦要警惕供应博弈的格局未真正打破，若囚徒困境的发展导致限产协议成一纸空文，或美国页岩油产量剧增，很可能将打压油价后期再度探底，支持看50.00,48.50，阻力看51.43,52.85。目前油价受消息面影响较大，建议投资者紧盯消息面变化，时刻顺势而为。
【纽约股市】纽约股市上升，三个主要指数都创纪录新高。道琼斯工业平均指数收市报22830点，升69点。标准普尔五百指数收市报2550点，升5点。能源股跟随油价上升，对市况有支持。此外，美国航空和联合大陆，本季度营运预测数字理想，航空股受到吸纳。沃尔玛公布，将会回购200亿美元股份，又预期，下个财政年度网上销售将会增加大约四成，消息刺激股价上升接近百分之4.5，是升幅最大道指成分股，并且带动零售消费类股上升。标普五百指数扭转过去两个交易日跌势，曾经上升到2555点纪录新高。道指之前连续两日的跌势亦结束，在初段上升到22850点纪录新高，之后升幅收窄，曾经跌到22770点，是全日低位，之后再发力上升，创收市新高。若美股走强则利淡金银回落。
【美元指数】美元兑各种主要货币汇价下跌，美汇指数触及一星期来最低。美国总统特朗普与共和党参议员科克尔近日展开骂战，市场担心国会通过税务改革议案会受阻，美元受影响下跌。德国八月份出口表现是一年来最强劲，欧元汇价受支持，触及一星期最高。加泰罗尼亚自治区主席，普伊格德蒙特决定延迟宣布独立，寻求在数星期内与西班牙政府对话，对欧元亦有支持。目前美联储不容美元走得太强，走势是在没干预下上扬，到一定位置则有打压，走势有人为因素及避险资金支持。 【黄金分析】【技术面分析】技术上，4H图呈区间震荡，此前白宫政局动荡不止，金价一度站上1350并创出年内新高，随后转弱并震荡回落，九月美联储维稳利率并宣布十月缩表，耶伦暗示低通胀无碍加息，金价震荡下行相继击穿1300、1290、1280、1270整数关口，最低触及1260附近，随后受抄底资金支持，逐步震荡回升收复大部分跌幅。日图呈冲高回落，周图则在相对低位区间震荡。整体来看，金价前期表现反复， 2016年年底计起加息靴子三度落地且缩表正式启动，若就业与通胀情况表现良好，美联储后续加息及缩表的步伐或有所提速，特朗普税改正在稳步推进，而且新任美联储主席可能偏向鹰派，美元有机会再度高歌猛进，从而对金价构成打压，下方关注前期低位1278及1260附近支撑。另一方面，全球各大央行宽松周期似乎接近尾声，医改法案受挫后，特朗普的基建和税改框架能否获得国会通过仍为未知数，加上通俄门调查等纷扰其政治不确定性始终难以排除，而国际地缘政治动荡，朝鲜核试验等或引发局部地区风险爆发，若消息面配合，金价不排除借美元回软或避险情绪升温的机会走出技术性反弹，上方压力位看重要整数1300附近。美央行加息存在不确定性，金价有机会在下挫后短时间内大幅反弹，并有机会超越原水平，与市者必须具备足够保证金以应对有关风险，掌握创富先机。
黄金回调分析：
ETF金银持仓量：
全球最大的黄金ETF SPDR Gold Trust周二（10月10日）黄金持仓量较前一交易日相比持平，为858.45吨。
全球最大的白银ETF iShares Silver Trust周二（10月10日）白银持仓量较前一交易日相比持平，为10,167.69吨。
市况爆发性及急促性高，媒体对金价波动诠释又见谬论，入市前必须头脑清醒，严守止损。
【指数及外汇市场对金价关注事项】
----, 美元指数升穿95.47, 中, 5美元, 美元上行确认则金价受压
----, 美元指数跌破92.10, 中, 5美元, 美元下行明显则金价受惠
----, 美股升穿24000上方, 中, 3美元, 美股走强上扬则金价受压
----, 美股跌破22000下方, 中, 3美元, 美股乏力回调则金价受惠
【今日与本周重要数据及关注事项】
周三（10月11日）
时间,数据,重要性,前值,预测值,原油波幅,白银波幅,黄金波幅,方向
2200，美国8月JOLTs职位空缺（万），高，617，--，0.5美元，0.3美元，5美元，若数据上扬则利淡金银、利好原油**
0430，美国10月6日当周API原油库存变动（万桶），高，-408，--，0.5美元，0.1美元，3美元，若数据下滑则利好原油**
周四（10月12日）
时间,数据,重要性,前值,预测值,原油波幅,白银波幅,黄金波幅,方向
0750，日本9月PPI月率，中，0.0%，--，0.3美元，0.1美元，3美元，若数据上扬则利好金银、利好原油
1445，法国9月CPI年率终值，中，1.0%，--，0.3美元，0.1美元，3美元，若数据上扬则利好金银、利好原油
1700，欧元区8月季调后工业产出月率，中，0.1%，--，0.3美元，0.1美元，3美元，若数据上扬则利好金银、利好原油
2030，美国9月PPI年率，高，2.4%，2.6%，0.5美元，0.3美元，5美元，若数据上扬则利淡金银、利好原油**
2030，美国截至10月7日当周初请失业金人数（万），高，26，26.5，0.5美元，0.3美元，5美元，若数据下滑则利淡金银、利好原油**
2300，美国10月6日当周EIA原油库存变动（万桶），高，-602.3，--，0.5美元，0.1美元，3美元，若数据下滑则利好原油**
周五（10月13日）
时间,数据,重要性,前值,预测值,原油波幅,白银波幅,黄金波幅,方向
1400，德国9月CPI年率终值，中，1.8%，--，0.3美元，0.1美元，3美元，若数据上扬则利好金银、利好原油
2030，美国9月零售销售月率，高，-0.2%，1.1%，0.8美元，0.5美元，8美元，若数据上扬则利淡金银、利好原油***
2030，美国9月未季调CPI年率，高，1.9%，2.2%，0.5美元，0.3美元，5美元，若数据上扬则利淡金银、利好原油**
2030，美国9月实际收入年率，高，0.9%，--，0.5美元，0.3美元，5美元，若数据上扬则利淡金银、利好原油**
2200，美国10月密歇根大学消费者信心指数初值，高，95.1，95.0，0.5美元，0.3美元，5美元，若数据上扬则利淡金银、利好原油**
2200，美国8月营运库存月率，高，0.2%，0.4%，0.5美元，0.3美元，5美元，若数据上扬则利淡金银、利好原油**
英为财情Investing.com - 在宣誓就职的第一天，美国总统拜登签署了一系列行政命令，推翻了前任特朗普的政策。但在这些行政令当中，却唯独不见某条命令的身影：取消对伊朗石油出...
【美国原油】前一个交易日美油收盘52.87 ，上涨1.15%。基本面：伊拉克减产小幅提升油价前一个交易日原油高档整理守住51.8支撑，来自于伊拉克计划减产，而利比亚暴发工资纠纷导致...
周六，利比亚重启了一条将原油输送到该国最大出口港——锡德港的输油管道，此前该管道曾因原油泄漏而关闭，导致了利比亚的原油产量降至两个月以来的最低水平。 运营东部锡德港的Waha石油公...
我们鼓励您使用评论，与用户沟通，共享您的观点并向作者及互相提问。 但是，为了获得有价值和期待的高水平评论，请注意以下标准：
保持关注及正确方向。 只发布与所讨论话题相关的材料。 保持尊重。 即使是负面的意见，也可以用积极的外交辞令进行组织。 用标准书写风格。 包括标点和大小写。 注： 评论中如有垃圾和/或促销信息和链接都将被删除。 避免亵渎、诽谤或人身攻击，对于作者或其他用户。 仅允许中文评论。垃圾邮件或滥发信息的肇事者都将被从网站删除并禁止以后进行注册，这由Investing.com自由决定。
我已经阅读Investing.com评论指南并同意所述条款。 我同意确定屏蔽%USER_NAME%？
如果屏蔽，您和%USER_NAME%都无法看到相互在Investing.com上发布的信息。
